General linear formulations of stochastic dominance criteria

•We develop linear formulations of general Nth order stochastic dominance criteria.•Our primal formulations use a piece-wise polynomial representation of utility.•Our dual formulations use lower partial moments and co-lower partial moments.•An empirical application analyses the passive US stock mark...

Celý popis

Uloženo v:

Podrobná bibliografie
Vydáno v:	European journal of operational research Ročník 230; číslo 2; s. 321 - 332
Hlavní autoři:	Post, Thierry, Kopa, Miloš
Médium:	Journal Article
Jazyk:	angličtina
Vydáno:	Amsterdam Elsevier B.V 16.10.2013 Elsevier Elsevier Sequoia S.A
Témata:	Criteria Derivatives Dominance Formulations Linear programming Markets Mathematical problems Non-satiation Polynomials Probability distribution Prudence Raw materials Risk aversion Securities markets Stochastic dominance Stochastic models Stochasticity Studies Temperance Utility theory Risk aversion Prudence Temperance Stochastic dominance Utility theory Non-satiation
ISSN:	0377-2217, 1872-6860
On-line přístup:	Získat plný text
Tagy:	Přidat tag Žádné tagy, Buďte první, kdo vytvoří štítek k tomuto záznamu!

Buďte první, kdo okomentuje tento záznam!