Mandatory Portfolio Disclosure, Stock Liquidity, and Mutual Fund Performance

We examine the impact of mandatory portfolio disclosure by mutual funds on stock liquidity and fund performance. We develop a model of informed trading with disclosure and test its predictions using the May 2004 SEC regulation requiring more frequent disclosure. Stocks with higher fund ownership, es...

Celý popis

Uloženo v:

Podrobná bibliografie
Vydáno v:	The Journal of finance (New York) Ročník 70; číslo 6; s. 2733 - 2776
Hlavní autoři:	AGARWAL, VIKAS, MULLALLY, KEVIN A., TANG, YUEHUA, YANG, BAOZHONG
Médium:	Journal Article
Jazyk:	angličtina
Vydáno:	Cambridge Blackwell Publishing Ltd 01.12.2015 Wiley Periodicals,Inc Blackwell Publishers Inc
Témata:	Asymmetric information Deterioration Disclosure Internet Investors Liquidity Mutual funds Ownership Portfolios Regulation SEC regulations Stocks Studies Trading
ISSN:	0022-1082, 1540-6261
On-line přístup:	Získat plný text
Tagy:	Přidat tag Žádné tagy, Buďte první, kdo vytvoří štítek k tomuto záznamu!

Buďte první, kdo okomentuje tento záznam!