Identification of structural vector autoregressions through higher unconditional moments

This paper pursues two objectives. First, we determine the sufficient condition for local, statistical identification of SVAR processes through the third and fourth unconditional moments of the reduced-form innovations. Our findings provide novel insights when the entire system is not identified, as...

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Bibliographische Detailangaben
Veröffentlicht in:Journal of econometrics Jg. 225; H. 1; S. 27 - 46
1. Verfasser: Guay, Alain
Format: Journal Article
Sprache:Englisch
Veröffentlicht: Amsterdam Elsevier B.V 01.11.2021
Elsevier Sequoia S.A
Schlagworte:
ISSN:0304-4076, 1872-6895
Online-Zugang:Volltext
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