Numerical computation of fractional Black–Scholes equation arising in financial market

The aim of present paper is to present a numerical algorithm for time-fractional Black–Scholes equation with boundary condition for a European option problem by using homotopy perturbation method and homotopy analysis method. The fractional derivative is described in the Caputo sense. The methods gi...

Celý popis

Uloženo v:

Podrobná bibliografie
Vydáno v:	Egyptian Journal of Basic and Applied Sciences Ročník 1; číslo 3-4; s. 177 - 183
Hlavní autoři:	Kumar, Sunil, Kumar, Devendra, Singh, Jagdev
Médium:	Journal Article
Jazyk:	angličtina
Vydáno:	Elsevier B.V 01.12.2014 Taylor & Francis
Témata:	2010 34A08 35A20 Analytical solution Black-Scholes equation European option pricing Fractional derivatives Homotopy analysis method Homotopy perturbation method Mathematics Subject Classification European option pricing Black–Scholes equation Homotopy analysis method Homotopy perturbation method 35A20 Fractional derivatives Analytical solution 34A08
ISSN:	2314-808X, 2314-808X
On-line přístup:	Získat plný text
Tagy:	Přidat tag Žádné tagy, Buďte první, kdo vytvoří štítek k tomuto záznamu!

Buďte první, kdo okomentuje tento záznam!